فهم هيكل السوق: السر وراء كل اتجاه
فهم هيكل السوق: السر وراء كل اتجاه
المقدمة: المخطط الأساسي للسوق
يحلم كل متداول بفهم اتجاه السوق قبل أن يتحرك. ورغم أن أحدًا لا يستطيع التنبؤ بالمستقبل بدقة، فإن هناك مفهومًا يمنح المتداولين إطارًا قويًا لقراءة حركة السعر باحتراف: هيكل السوق.
يمثل هيكل السوق الهيكل العظمي لحركة السعر الطريقة التي تتشكل بها القمم والقيعان مع مرور الوقت، لتُظهر ما إذا كان المشترون أو البائعون هم المسيطرون. إنه يكشف الاتجاهات، والانعكاسات، وحالات التذبذب قبل أن تتمكن المؤشرات من اللحاق بها. بالنسبة للمتداولين الذين يريدون إتقان تداول حركة السعر، فإن فهم هيكل السوق ليس خيارًا، بل ضرورة.
فكّر في هيكل السوق على أنه قواعد لغة التداول. من دونه، تبدو كل شمعة أو خط على الرسم عشوائية. لكن ما إن تفهم كيفية تكوّن الهيكل، حتى تبدأ بـ«قراءة» السوق بشكل منطقي، وتحديد الفرص مبكرًا، واتخاذ قرارات بثقة بدل التخمين.
شرح المفهوم : أساس سلوك السوق
في جوهره، يصف هيكل السوق تسلسل القمم العليا والقيعان العليا في الاتجاه الصاعد أو القمم الدنيا والقيعان الدنيا في الاتجاه الهابط. إنه التمثيل البصري لتفاعل العرض والطلب.
1. المراحل الثلاث الأساسية لهيكل السوق
كل سوق – بغض النظر عن الإطار الزمني – يمر عبر ثلاث مراحل رئيسية:
| المرحلة | الوصف | سلوك المتداولين |
|---|---|---|
| التجميع (Accumulation) | يتحرك السعر بشكل جانبي بعد اتجاه هابط؛ حيث تبدأ المؤسسات الذكية بالشراء بهدوء. | ارتباك، تقلب منخفض، حركة أفقية. |
| الاتجاه (Expansion) | يكسر السعر الهيكل السابق ويبدأ بتكوين قمم وقيعان جديدة باتجاه واحد. | حركة قوية باتجاه واضح، المتداولون ينضمون للاتجاه. |
| التوزيع (Distribution) | يبطؤ السعر بعد اتجاه قوي؛ وتبدأ المؤسسات بتصفية مراكزها. | حركة متقطعة قبل الانعكاس أو بداية تجميع جديد. |
فهم المرحلة التي يمر بها السوق يسمح للمتداول بأن يسير مع تدفقات الأموال الذكية بدل الوقوع في فخ التصحيحات.
2. العناصر الرئيسية في الهيكل
القمة المتأرجحة (Swing High – SH): قمة يتراجع منها السعر بعد فشل في صنع قمة أعلى.
القاع المتأرجح (Swing Low – SL): قاع يرتد منه السعر بعد فشل في صنع قاع أدنى.
كسر الهيكل (Break of Structure – BOS): عندما يغلق السعر فوق أو تحت قمة أو قاع سابق، مشيرًا إلى احتمال استمرار الاتجاه.
تغيّر السلوك (Change of Character – CHoCH): عندما يكسر السعر الجانب المعاكس من الهيكل (مثلاً: كسر قاع أعلى في اتجاه صاعد)، ما يدل على احتمال انعكاس الاتجاه.
هذه المصطلحات تشكّل اللغة الأساسية لتحليل هيكل السوق.
3. كيف يحدد الهيكل الاتجاهات
الاتجاه الصاعد: يتكوّن من قمم عليا (HH) وقيعان عليا (HL) – المشترون يسيطرون.
الاتجاه الهابط: يتكوّن من قمم دنيا (LH) وقيعان دنيا (LL) – البائعون يسيطرون.
الحركة العرضية (Range): يتحرك السعر جانبياً بين الدعم والمقاومة.
الانتقال بين هذه المراحل – مثل فشل القاع الأعلى في التكوّن – يشير إلى أن الزخم بدأ يتغير، مما يمنح المتداولين إشارات دخول أو خروج مبكرة.
التطبيقات العملية: كيف تتداول باستخدام هيكل السوق
يمنح فهم هيكل السوق المتداول خريطة لاتخاذ القرار. إليك كيفية تطبيق ذلك خطوة بخطوة:
1. تحديد الاتجاه الحالي
ابدأ برسم نظيف دون مؤشرات.
حدّد القمم والقيعان الأخيرة.
لاحظ ما إذا كان السوق يشكّل HH/HL (اتجاه صاعد) أو LH/LL (اتجاه هابط).
أكّد الاتجاه عبر أطر زمنية متعددة – مثل استخدام الرسم 4 ساعات لتحديد الاتجاه العام و15 دقيقة لتوقيت الدخول.
2. انتظر كسر الهيكل
يؤكد كسر الهيكل (BOS) أن السوق مستعد للحركة.
في الاتجاه الصاعد: راقب اختراق القمم السابقة.
في الاتجاه الهابط: راقب كسر القيعان السابقة.
